Phoenix Financial

Phoenix Financial（Phoenix Financial Ltd.，旧称 The Phoenix Holdings）是以色列上市金融服务集团，在特拉维夫证券交易所挂牌，经营保险与资产管理业务，截至2026年6月30日管理资产约6580亿新谢克尔（约2170亿至2200亿美元）。Jared Kushner Jared KushnerJared Kushner（Jared Corey Kushner）是美国商人、投资人和政治人物，私募投资公司 Affinity Partners 的创办人兼首席执行官。他曾执掌家族房地产企业 Kushner Companies 并收购《纽约观察家报》，2017年至2021年任岳父 Donald Trump 的白宫高级顾问，参与促成亚伯拉罕协议；2025年起以无薪志愿者身份参与加沙停火谈判，2026年2月被特朗普宣布为和平特使。他的海湾主权基金出资与外交角色之间的潜在利益冲突受到国会民主党人和媒体调查，本人与白宫均予否认。点击查看完整词条的 Affinity Partners Affinity PartnersAffinity Partners 是 Jared Kushner 于2021年创办并全资拥有的私募投资公司，总部位于美国佛罗里达州迈阿密地区，主要资金来自沙特、卡塔尔和阿联酋的主权财富基金等外国投资者；其注册投资顾问实体为 A Fin Management LLC。截至2026年3月，公司申报的受管资产约61.6亿美元，最大单项公开持股之一是以色列金融集团 Phoenix Financial。由于创办人同时参与美国政府的中东外交，公司的外国出资与费用结构多次受到国会民主党人调查，公司否认存在不当行为。点击查看完整词条自2025年1月起为其第一大股东，2026年10月 CNN CNNCNN（Cable News Network，美国有线电视新闻网）是总部位于亚特兰大的新闻机构，1980年6月1日由 Ted Turner 创办，是全球首个24小时全天候电视新闻频道；它先后归属 Turner Broadcasting System、Time Warner、AT&T 与 Warner Bros. Discovery，2026年10月起随 Warner Bros. Discovery 归入 Skydance Corporation，也是白宫电视采访池的五家轮值电视网之一。点击查看完整词条报道其投资组合中的以色列军工相关持股，引发关于 Kushner 利益冲突的争议。

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词条资料

早年：保险业务起源

集团的保险业务已在以色列经营逾75年，截至2026年集团累计经营76年。保险业务由全资子公司 Phoenix Insurance Company Ltd. 经营，覆盖机动车强制险与财产险、住宅与商业险、人寿保险与储蓄、失能保障、私人与团体健康险及旅行险，并设有直销财产险平台 Phoenix Smart。⁠[1][2][3][1][1][1][1][1]

2024年7月至11月原控股股东出售股份，Affinity 入股

2024年7月16日，此前控制 Phoenix 的美国基金 Centerbridge Partners 与 Gallatin Point 签约，以每股37.5新谢克尔向多名投资者出售16.48%的股份；买家包括 Delek Group（买入4.9%后很快转手获利）、Lazard、Riverwood Capital、Highbridge Capital 创办人 Henry Swieca，以及 Jared Kushner 的 Affinity Partners。Affinity 以4.66亿新谢克尔买入4.95%，并获同价再买入4.95%的期权。同年10月和11月底，Centerbridge 与 Gallatin 将剩余持股出售给以色列内外的其他投资者，Phoenix 成为无控股股东的公司。当时 Phoenix 管理资产约5000亿新谢克尔，2024年前九个月利润12.8亿新谢克尔，市值约147亿新谢克尔，是以色列最大的保险公司。⁠[4][4][5][5][4][4][5][4][4][4][4]

2025年1月15日Affinity Partners 成为第一大股东

2025年1月15日，即期权到期前最后一天，以色列资本市场、保险与储蓄管理局批准 Affinity 行使期权，其持股增至约9.9%，超过此前持股最多的同业 Harel 与 Clal，成为 Phoenix 第一大股东；监管机构同时将 Affinity 的投票权限制在5%以内。Affinity 表示其持股属财务性质而非参与管理，但可能获得委任一名董事的权利；此前它还曾洽谈以10亿美元估值收购 Phoenix 保险代理业务25%的股份，后终止谈判。当时公司首席执行官为 Eyal Ben Simon，董事长为 Benny Gabai（Benjamin Gabbay）。⁠[5][5][4][6][4][4][7][4][8]

2025年1月20日原控股股东完成退出

2025年1月20日，Phoenix 宣布前控股股东 Centerbridge Partners 与 Gallatin Point Capital 已完成出售：2024年7月至2025年1月的六个月间，国际基金与以色列机构共买入两家基金所持、占公司31%的股份，其余69%继续由分散的国内外投资者持有；Affinity Partners 买入近10%，交易后国际投资者合计持股逾30%。公司董事长 Benjamin Gabbay 与首席执行官 Eyal Ben Simon 表示，两家基金过去五年作为控股股东是出色的合作伙伴，退出后公司股权结构更加多元；Kushner 则表示，2024年7月投资 Phoenix 源于他对以色列韧性和 Phoenix 业务基本面的信心。⁠[9][9][9][9][9][9][9][9][9]

2025年10月收购 Wobi 保险代理

2025年10月，Phoenix 间接全资子公司 Oren Mizrach Insurance Agency 签约以约1.4亿新谢克尔收购 Wobi Insurance Agency 全部股本；以色列竞争管理局于2026年5月批准该交易，截至2026年上半年报告发布时仍待资本市场管理局批准。⁠[3][3]

2025年11月26日前三季度业绩与2028年中期目标

2025年11月26日，Phoenix Financial（旧称 The Phoenix Holdings）公布第三季度业绩：当季保险服务收入24.9亿新谢克尔，归属股东的综合收益8.03亿新谢克尔，前九个月综合收益23亿新谢克尔、同比增长40%，季末管理资产5850亿新谢克尔。首席执行官 Eyal Ben Simon 表示业绩已达到公司为2027年设定的目标区间，公司随即发布2028年中期目标：股本回报率高于25%，核心年利润33亿至35亿新谢克尔，其中保险19亿至21亿、资产管理13亿至15亿新谢克尔。⁠[10][10][10][10][10][10][10][10]

2025年12月28日与 Blackstone 建立信贷合作

2025年12月28日，Phoenix 与美国另类资产管理公司 Blackstone BlackstoneBlackstone是一家另类资产管理机构，服务机构与个人投资者。其官网披露，截至2026年6月30日，管理资产规模超过1.3万亿美元。点击查看完整词条宣布建立战略合作，双方在企业信贷、房地产信贷和资产支持信贷等策略上合作，Phoenix 将在这些策略中投资最多50亿美元。双方介绍 Phoenix 为以色列最大的资产管理机构，管理资产逾1800亿美元；首席执行官 Eyal Ben Simon 在公告中署名为 Phoenix Holdings 首席执行官。⁠[11][12][12][12][12]

2026年2月收购 Fidelis 股份

2026年2月，Phoenix 旗下 Phoenix Advanced Investments 以约3200万新谢克尔完成收购为以色列高净值人士提供家族办公室服务的 Fidelis Partners Holdings 30%的股份（第一阶段），协议约定在8年内逐步增持至约90%，并取得至2026年12月31日可行使的另外31%股份认购期权；公司据此取得 Fidelis 控制权并将其并表。⁠[3][3][3][3][3][3]

2026年5月收购 BUYME 控股权

2026年5月，Phoenix 新设的全资子公司 Phoenix Services 完成收购 BUYME Technologies 按完全摊薄计64.85%的股份，交易按8.4亿新谢克尔估值作价，双方另有若行使即可使 Phoenix Services 取得 BUYME 全部股权的期权安排。⁠[3][3][3][3]

2026年6月30日业务结构与规模

按2026年上半年报告，Phoenix Financial 是在以色列运营的综合金融服务平台，股票列入 TA-35 与 MSCI Israel 指数，业务分为保险和资产管理两大板块、七个报告分部：保险板块含财产险、健康险、人寿与储蓄，资产管理板块含退休、财富与投资、经纪与顾问、支付与融资。资产管理业务主要通过 Phoenix Pension & Provident、Phoenix Investment House、Phoenix Capital Partners、Phoenix Brokers 与 Phoenix Gama 等子公司开展。⁠[3][2][3][3][3][3]

截至2026年6月30日，公司管理资产逾6580亿新谢克尔，折合约2170亿美元（公司对外另以约2200亿美元的口径介绍），服务逾300万客户，其中资产管理业务逾1600亿美元。2026年上半年综合收益约15.7亿新谢克尔，年化股本回报率约26%，股东权益131亿新谢克尔。公司表示2021年至2025年平均股息率约5.5%，并计划把股息与回购合计提高到综合收益的至少55%。⁠[3][13][2][14][13][15][3][3]

2026年7月28日Affinity 减持

2026年7月28日，Affinity 经 Jefferies 以每股168.5新谢克尔向三家国际机构投资者出售约2.5%的 Phoenix 股份，相当于其持股的四分之一，作价约10.5亿新谢克尔，最大买家为原已持股的 Fidelity Investments；Affinity 持股降至7.4%，仍为第一大股东。这时 Phoenix 市值约440亿新谢克尔，自 Affinity 入股以来股价上涨约420%，外国投资者持股约40%，按市值和管理资产计均为以色列最大的机构金融集团；其管理资产已由2024年6月底约4800亿新谢克尔增至2026年一季度末约6230亿新谢克尔。首席执行官 Eyal Ben Simon 交易前在纽约会见全球投资者。⁠[16][17][18][16][16][18][19][17][20][17][17][17]

2026年10月1日至6日CNN 调查其军工相关持股

2026年10月1日，CNN 依据以色列金融透明度法规下 Phoenix 每季度向监管机构提交的部分持仓记录发表调查称，Phoenix 持有以色列最大军工企业 Elbit Systems 至少2.65亿美元、至少0.6%的股份，并持有无人机相机制造商 Next Vision（逾6800万美元）、炮弹电子引信制造商 Reshef Technologies（至少4000万美元）、Israel Shipyards、坦克零部件供应商 Ashot Ashkelon（逾10%）以及 Boeing Boeing波音是提供商用飞机、防务与航天系统及航空服务的美国公司，也是纽约证券交易所上市企业。点击查看完整词条、Caterpillar 等共九家为以军提供装备公司的股份；其中部分持股早于 Affinity 成为第一大股东。两名以色列法务会计师复核认为这些记录确属 Phoenix 持仓，但只涵盖其投资组合的一部分，不含退休账户及通过共同基金、公司债等持有的股份。Phoenix 未就调查结论置评，但一名发言人表示公司“受监管”，股东价值主要来自经营业绩而非投资回报；部分公开持仓记录的标签前后不一致，公司拒绝对此作出解释。⁠[21][21][21][21][21][21][21][21][21][21][21][21][21]

10月2日，Kushner 在 X 上回应称，Phoenix 不是防务公司，而是以色列最大的上市金融机构之一，受严格监管，在数千项投资中管理约2200亿美元，可视为以色列的 Vanguard VanguardVanguard（The Vanguard Group）是总部位于美国宾夕法尼亚州 Valley Forge 的资产管理公司，由 John C. Bogle 于1974年创立。它采用由旗下基金持有公司、基金又由投资者持有的结构，以低成本指数基金闻名，1976年推出面向个人投资者的首只指数共同基金，推动了基金业降低费用。点击查看完整词条或 Fidelity，管理数百万以色列人的退休储蓄，他不参与 Phoenix 的买卖决定；CNN 表示坚持其调查结论。CNN 10月6日的后续调查还发现，加州公共雇员退休基金与教师退休基金等美国公共养老金也持有 Phoenix 或 Elbit 股票。⁠[22][22][22][23][24]

关联机构、网站与公开账号

Phoenix Financial：官网：https://phoenixfinancial.co.il/（在新窗口打开）。⁠[2]

Phoenix Insurance Company：官网：https://www.fnx.co.il/（在新窗口打开）。⁠[1]

LinkedIn LinkedInLinkedIn 是面向职场人士的社交网络平台，2002年由 Reid Hoffman 等人创立、2003年上线，2011年在纽约证券交易所上市，2016年被 Microsoft 以约262亿美元收购后成为其全资子公司，收入来自会员订阅、广告和招聘解决方案。点击查看完整词条：公开主页：https://www.linkedin.com/company/phoenixholdings（在新窗口打开）⁠[2]